Откуда микрофинансовые организации берут деньги

Алла Лесиченко, маникюрщица из Одессы, пишет: «В Украине есть довольно много разных микрофинансовых организаций. Откуда все они берут деньги, чтобы выдавать людям кредиты?»

Рынок микрофинансовых организаций (МФО) в Украине стремительно растет. Это подтверждает действующая статистика. Так, по состоянию на 31.03.2019 года количество компаний достигло 668, что на 53,6% больше, чем на 31.03.2018 г. (435 шт.). В соответствии с данными, опубликованными на сайте Нацкомфинуслуг, по состоянию на 31.03.2019 года объем предоставленных финансовых услуг МФО за отчетный период составил 29 037,6 млн грн, что на 22,3% превышает показатели 31.03.2018 г. Откуда же микрофинансовые организации берут деньги на такое активное кредитование населения Украины? Об этом я расскажу ниже.

Где МФО берут деньги на выдачу кредитов

Усложнение процедур оформления банковских кредитов обусловило рост популярности микрофинансовых организаций среди населения. Все благодаря тому, что последние не устанавливают таких жестких критериев к потенциальным заемщикам, как банки, да и сам процесс выдачи кредитов у них организован намного проще.

В течение 1 квартала 2019 года финансовые компании заключили 2 582 584 договора. Это на 82% больше, чем за аналогичный период прошлого года. В разрезе типов клиентов статистика следующая:

• физические лица – 2 402 634 шт. на сумму 7 521 135 тыс. грн;
• юридические лица – 179 192 шт. на сумму 6 537 677 тыс. грн;
• частные предприниматели – 758 шт. на сумму 26 070 тыс. грн.

Средний размер займов составил:

• среди физических лиц – 3 130 грн;
• среди юридических лиц – 36 484 грн;
• среди предпринимателей – 34 393 грн.

В целом за 1 квартал 2019 года МФО заключили с клиентами договоров на общую сумму 14 084,9 млн. грн, а это на 18,2% больше, чем в 1 квартале прошлого года. Стремительный рост спроса на микрофинансовые кредиты обусловливает поиски источников финансирования пассивной базы для выдачи новых займов. Накапливать финансовые ресурсы для выдачи займов микрофинансовые организации могут следующими путями:

• заем от физических лиц;
• эмиссия акций или облигаций;
• оформление кредита в банке;
• вливание капитала от частного инвестора.

Какой из вышеуказанных способов накопления пассивной базы наиболее оптимален

Заем от физических лиц

Украинские банки формируют часть пассивной базы, которая потом направляется на выдачу кредитов путем приема депозитов от населения и юридических лиц. По состоянию на май 2019 года средневзвешенная процентная ставка по вкладам в гривне составляет 13% годовых, а в иностранной валюте – 2,4% годовых, в то время как средневзвешенная процентная ставка по кредитам в национальной валюте составляет 19,7% годовых, а в иностранной – 5,3%. Разница между платой за привлечение денежных средств и доходом, полученным от кредитов, формирует процентный доход учреждения.

Оформляется подобная сделка двусторонним договором, в котором указываются такие основные моменты:

• сумма займа;
• срок погашения;
• процентная ставка;
• график выплаты долга;
• штрафные санкции;
• обязательства сторон;
• реквизиты сторон.

Условия займа устанавливаются индивидуально для каждого кредитора. Следует отметить, что обычно договоры займа или кредита заключаются с акционерами и владельцами микрофинансовых организаций. Таким образом, они вкладывают свои деньги, чтобы компания получила дополнительный оборотный капитал для деятельности.

Эмиссия акций или облигаций

Этот вариант также не очень привлекателен в Украине. Все связано со сложностью организации рынка ценных бумаг, контроль над которым осуществляет Национальная комиссия ценных бумаг и фондового рынка. По словам экспертов, выпуск акций для небольших компаний не оправдывает затрат. То же самое касается и выпуска долговых ценных бумаг. Компании, желающей привлечь средства со стороны, придется активно контактировать с НКЦБФР, где будут тщательно изучать репутацию ее учредителей, директоров и непосредственно сам бизнес. Кроме этого компании, желающей выпустить акции или облигации, понадобится предоставить всю свою отчетность и аудиторские отчеты, подтверждающие возможность обслуживать долги. Все это займет много времени и финансовых ресурсов и может не  оправдать ожидания. Во-первых, НКЦБФР может отказать в эмиссии, а во-вторых, даже если разрешение на выпуск ценных бумаг будет получено, нет гарантии, что они смогут кого-то заинтересовать.

По этим причинам, а также в связи с несовершенством украинского рынка ценных бумаг МФО не осуществляют выпуск акций или облигаций.

Кредит в банке

Это один из реальных способов привлечь дополнительные финансовые ресурсы для выдачи займов. Микрофинансовые организации, работающие в Украине, ведут свои деятельность в форме обществ с ограниченной ответственностью. И они вполне могут обратиться в банк как юридическое лицо с целью оформления кредита. Но следует учесть, что это довольно кропотливый труд, который может занять месяц и более. Чтобы получить кредит в банке, понадобится подготовить достаточно большое количество документов. Обычно для оформления кредита от юридического лица требуют:

• учредительные документы (устав, выписка с реестра юридических лиц, свидетельство о регистрации, протокол сборов акционеров или учредителей);
• приказ о назначении директора и главного бухгалтера (при наличии);
• копии паспортов и идентификационных кодов директора и главного бухгалтера (при наличии);
• копии паспортов и идентификационных кодов учредителей;
• отчетность за последние 2-3 года (баланс и отчет о прибыли и убытках);
• выписка с банковских счетов за последний год;
• справки об отсутствии кредитов и других обязательств;
• бизнес-план или технико-экономическое обоснование кредита;
• договоры аренды или документы на право собственности движимого и недвижимого имущества.

Если кредит предусматривает обязательное оформление залога, также нужно предоставить документы, подтверждающие право собственности на это имущество.

Но следует учесть, что банки дадут кредит не всем. Увеличить шансы на положительное решение удастся при следующих условиях:

• прибыльная отчетность: желательно, чтобы организация показывала прибыль в последней годовой отчетности;
• размер прибыли за год превышает сумму годовых выплат по кредиту. Например, если МФО хочет взять кредит на пополнение оборотного капитала в сумме 5 000 000 грн. под 18% годовых, то размер чистой прибыли в отчете о прибыли и убытках должен быть не менее 1 080 000 грн.;
• наличие ликвидной недвижимости для залога по кредиту;
• бизнес-план или технико-экономического обоснование предусматривает развитие компании и увеличение дохода.

Частные инвестиции

Привлечь дополнительные ресурсы для выдачи займов микрофинансовые организации могут также за счет частных инвестиций. Многие русские МФО размещают предложения о привлечении частных инвестиций на специальных платформах, например, Grupeer или Mintos, в то время как украинские микрофинансовые организации представлены там в очень небольшом количестве. Так, к примеру, на платформе Mintos есть только заявки Dinero, которая готова привлекать инвестиции под 16% годовых в евро на срок до 1 месяца. Эта ставка намного больше, чем могут предложить украинские банки по депозиту в валюте. Поэтому многих людей может заинтересовать данное предложение.

Выгода же от привлечения средств от частных инвесторов через P2P-платформы для МФО довольно большая. Ведь маржа между расходами на привлечение средств (16% годовых в валюте) и полученными доходами от займов (365% годовых в гривне) превышает 300%.

Суммируя все вышесказанное, можно сделать следующий вывод – микрофинансовым организациям рекомендуется диверсифицировать источники пассивной базы. Каждое направление привлечения денег имеет свои преимущества и недостатки. Так, частные инвесторы и займы учредителей позволяют быстро привлечь ресурсы и под низкий процент, однако их размеры очень ограничены и оформляются они на очень короткий срок – от 1-2 дней до 1 месяца. В то же время банковский кредит дает возможность получить финансирование в крупных размерах на длительный период (до 1-2 лет), но стоит он дороже и на его оформление уйдет намного больше времени.

Cashinsky

1 отзыв

Сумма до:	8 000 грн.
Ставка:	1,9%
Срок:	До 30 дней

• Деньги через 15 минут
• Возраст 18-65 лет
• 97,34% одобренных заявок
• Без справок
• Паспорт и код
• 24/7
• Безработным
• Возможность отсрочки
• Досрочное погашение без комиссии"

Получить деньги